W najnowszym odcinku emitowanego na antenie Telewizji Biznesowej programu “Artyści rynków” dziennikarz ekonomiczny Jacek Brzeski oraz jego goście: Maciej Leściorz – Dyrektor ds. Sprzedaży i Edukacji w CMC Markets i Łukasz Wardyn – dyrektor na Europę Wschodnią w CMC Markets przyglądają się aktualnej sytuacji na rynkach finansowych:
Analiza indeksu Dow Jones
Maciej Leściorz oznajmił, że “odczyt inflacyjny w USA okazał się wyższy od prognoz, co może negatywnie wpłynąć na oczekiwania dotyczące obniżek stóp procentowych. Mimo wszystko, indeksy Dow Jones, NASDAQ 100 i S&P 500 nadal biją historyczne rekordy”.
Teraz jednak warto się skupić na publikacjach wyników przez największe spółki. W przypadku Dow Jones największe znaczenie powinny mieć raporty Goldman Sachs i UnitedHealth Group.
Należy również zwrócić uwagę, że na ostatnie 250 sesji, aż ponad 150 w przypadku tego indeksu było wzrostowych. Historycznie z podobnym scenariuszem mieliśmy do czynienia tylko dwukrotnie – w 2010 i 2014 roku. Wtedy po tych silnych wzrostach następowało ochłodzenie, dynamika wzrostów spadała. Ostrożność jest zatem wskazana.
Analiza spółki Tesla
Łukasz Wardyn zaznaczył, że “popyt na samochody elektryczne jest o wiele gorszy od oczekiwań analityków. Na dodatek, Tesla musi mierzyć się z bardzo silną konkurencją ze strony chińskich producentów przygotowanych na sprzedaż swoich samochodów na całym świecie. Perspektywy spółki są zatem słabe”.
Pozostaje kwestia samochodów autonomicznych. Jak długo inwestorzy są jednak w stanie czekać, aż obietnice Elona Muska dotyczące tego rynku się spełnią? Łukasz Wardyn obawia się, że zanim do tego dojdzie, będzie nas czekać wielka wyprzedaż akcji Tesli. Na ten moment spółka znajduje się jednak w trendzie horyzontalnym.
Z drugiej strony, z technicznego punktu widzenia największe znaczenie mają opory na poziomach 271 i 279 dolarów. Ich wybicie otworzyłoby Tesli drogę do kolejnej spekulacyjnej fali wzrostów.
Analiza spółki NVIDIA
Maciej Leściorz wskazał, że “na akcjach spółki NVIDIA weszliśmy w fazę umiarkowanego wzrostu. Korekty w tym kanale już nie są takie głębokie, a spółka zbliża się do historycznych rekordów”.
Analiza indeksów WIG20 i WIG
Łukasz Wardyn podkreślił, że “Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie radzi sobie fatalnie w stosunku innych rynków akcji. Indeks WIG cały czas jednak odbija się od dolnego ograniczenia formacji trójkąta, dlatego można tutaj mieć pewne powody do optymizmu”.
Znacznie gorzej radzi sobie WIG20, który utrzymuje się poniżej kluczowego wsparcia. Mimo wszystko, dzięki dobrych nastrojach na rynkach zagranicznych, na tym indeksie nie dochodzi do paniki, dlatego Łukasz Wardyn uważa, że najlepiej jest czekać, aż sytuacja się wyklaruje.
Analiza indeksu WIG.GAMES5
Maciej Leściorz ocenił, że “indeks WIG.GAMES5 jest teraz bardzo nieprzyjemny, widzimy na nim gigantyczną lukę cenową, za którą odpowiada 11bit studios i bardzo nieudana premiera gry “Frostpunk 2”, przez co spółka straciła zaufanie graczy i inwestorów”.
Akcje CD Projektu znalazły się zaś w formacji trójkąta. Natomiast Huuuge cały czas znajduje się w silnym trendzie spadkowym, jej wyniki finansowe rozczarowują, przychody spadają – brakuje więc nadziei na odbicie. Warto też dodać, że globalna atmosfera w branży gamingowej jest coraz słabsza.
Analiza indeksu siły polskiego złotego
Łukasz Wardyn poinformował, że “indeks siły polskiego złotego wyszedł dołem z formacji trójkąta. Przed dalszymi spadkami indeks ten utrzymuje jednak kluczowe wsparcie, co daje nadzieję, że zamiast trendu spadkowego czeka nas trend horyzontalny”.
Analiza pary USD/PLN
Łukasz Wardyn oznajmił, że para USD/PLN złamała już kluczowy opór, przyjmujący wartość 3.90. Pod kątem fundamentalnym, kurs złotego ma jednak argumenty za tym, aby szybko powrócić poniżej tej granicy. Warto zatem poczekać na rozwój sytuacji, a nie panikować.
Analiza kursu soku pomarańczowego
Maciej Leściorz stwierdził, że “za gigantyczny wzrost i osiągnięcie rekordowego poziomu 5 dolarów za funt przez kurs soku pomarańczowego odpowiadają czynniki naturalne – susze w Brazylii i huragany na Florydzie, które niszczą plantacje. Według ekspertów, odtworzenie tych upraw może zająć od trzech do pięciu lat”.
Analiza spółki Mercedes-Benz
Łukasz Wardyn oświadczył, że “spadający popyt na samochody elektryczne będzie przeszkadzał w rentowności europejskich spółek motoryzacyjnych. Sytuacja spółki Mercedes-Benz jest jednak jeszcze cięższa, ponieważ sprzedaż firmy w ostatnim kwartale spadła o 1% rok do roku, a jeśli chodzi o auta elektryczne tej marki – aż o 31%”.
W efekcie, akcje spółki znalazły się na dolnym ograniczeniu trendu horyzontalnego. Wybicie tej bariery może być bardzo niebezpieczne – skutkowałoby to znaczącym pogorszeniem nastrojów inwestorów.
Z drugiej strony, rosnący popyt w Chinach powinien w najbliższym czasie pozytywnie wpływać na popyt na samochody marki Mercedes-Benz na tym bardzo ważnym dla spółki rynku.